Rapports relatifs à la négociation d'options

Vous construisez une ligne de rapport relatif en divisant un titre dans un autre. Cela vous permet de comparer objectivement la performance d'un titre par rapport à l'autre, parce que la ligne augmente lorsque le titre primaire est # 173-surperformant la seconde et tombe quand il est sous-performant.

Ajout d'un tableau de superposition à un rapport relatif vous permet de visualiser les deux titres sur un tableau. Connexion échelles fournissent généralement une meilleure vue pour le mouvement de chaque.

Les lignes de tendance tirés sur un tableau journal apparaîtront différemment lorsque vous passez à une échelle arithmétique.

La figure affiche un graphique hebdomadaire du journal pour XLF (ligne solide foncé), un fonds coté en bourse (FNB), composé de SP 500 sociétés financières. Il affiche également une superposition de SPY (lumière, ligne mince), qui est l'Index ETF SP 500. Les 10 semaines et de 40 semaines EMA (deux lignes en pointillés) sont également inclus pour XLF, affichant des tendances moyen et à long terme, respectivement. Enfin, la partie inférieure montre la ligne de rapport relatif pour XLF / SPY.

Moyennes mobiles courtes mesurent une période de temps plus courte et se déplacent plus étroitement avec les prix, et donc sont utilisés pour lisser les tendances à court terme. Vous pouvez distinguer ces lignes sur un tableau parce qu'ils sont un peu en dents de scie.

En incluant les rapports relatifs sur un tableau, vous avez une vue plus claire de la performance pour les deux titres. À la vue de tous, il apparaît que les deux indices déplacés assez similaire jusqu'à ce que la dernière partie de la période tracée. Mais un coup d'oeil à la ligne de rapport relatif raconte une autre histoire.

Au cours d'une bonne partie de la période de trois ans sur la photo, SPY surperformé XLF, très significative de Juin 2007 à Octobre 2007, une période qui a précédé la première jambe vers le bas du marché américain par rapport à la crise des subprimes. Ainsi, ce type d'analyse était bonne à la fois pour l'évaluation des XLF, mais également laissé entendre que les valeurs financières ont commencé à faiblir.

Des lignes de rapport relatif sont communément appelés des comparaisons relatives de résistance.

Le tableau montre également que l'indicateur était opportun, parce que dans un mois après la dégradation de la ligne de rapport relatif, XLF a chuté en dessous de sa EMA 200 jours et peu de temps après l'EMA de 50 jours a suivi. Bien que pas marqué, l'EMA plus courte est identifié en notant que l'on se déplace plus étroitement avec le prix. Lorsque les conditions à la baisse de tendance sont idéales, les prix et les aires métropolitaines en ligne avec les données de prix apparaissant plus bas dans le tableau suivi par l'EMA plus courte, puis l'EMA supérieur - tout comme la figure montre.

Certains commerçants utilisent croix moyenne que les signaux du système de trading en mouvement. Cette approche a sa place dans le commerce, mais notez où le prix était quand la croix est survenu - presque à son point le plus bas. Rappelez-vous, les moyennes mobiles accusent données sur les prix. Croisements de moyenne mobile sont mieux utilisées comme une confirmation de la tendance, mais pas nécessairement comme des outils de synchronisation.

Ainsi, les lignes relatives de résistance peuvent être utilisés comme des indicateurs avancés et les moyennes mobiles comme une confirmation. Une fois cette croix négative se produit, il est logique de privilégier des stratégies baissières.

Avant de déplacer loin de ce tableau particulier, noter que les lignes de tendance peuvent être appliqués aux rapports relatifs. Les mêmes règles sont applicables:

• Dessinez uptrends utilisant les points faibles dans la tendance.

• Dessinez un marché baissier en utilisant les points hauts de la tendance.

En outre, les zones précédentes de soutien peuvent devenir résistantes et vice versa.

Lors de l'utilisation des capacités de recouvrement sur un graphique, les indicateurs ajoutés à la carte sont basées sur la sécurité primaire.

Lors de l'utilisation des ratios relatifs, il est bon d'identifier un groupe d'indices ou de secteurs connexes à surveiller. Flux de trésorerie provenant marché d'une surperformance ou secteur à l'autre que les conditions économiques et les perceptions du marché changent. Allocations de portefeuille devraient favoriser les marchés surperformant et ceux sous-performants underweigh.

La large gamme d'ETF qui suivent différents actifs (par exemple, le dollar américain ou de l'huile) vous permettent d'utiliser un plan d'allocation d'actifs sur les marchés en utilisant un type de sécurité unique. Ajouter l'existence d'options pour de nombreux ETFs, et vous avez un accès réduit des risques sur les marchés des produits de base et de change.

Les lignes de tendance peuvent être utilisés sur les lignes relatives de comparaison de la force de mieux identifier l'évolution des conditions et des zones de support et de résistance. De même, le soutien qui a été rompu souvent servir de la résistance à l'avenir.

Surtout au début, elle contribue à simplifier vos méthodes. Une bonne façon de le faire est de se concentrer sur les secteurs. En sélectionnant un groupe optionable de fonds de l'ETF du secteur de la famille, vous serez en mesure d'évaluer et de comparer plusieurs tendances du secteur et leur performance par rapport à l'autre et à l'ensemble du marché rapidement. A titre d'exemple, les certificats de dépôt Select Sector SPDR (SP) comprennent dix ETF basés sur l'indice SP 500:

• SPY suit l'ensemble du SP 500 Index.

• Neuf FNB suivent chacun des neuf principaux secteurs qui composent l'indice.

Collectivement, les neuf ETF sectoriels constituent l'ETF SPY. En analysant dix tableaux, vous pouvez compléter un marché et le secteur évaluation générale, qui peut servir de base pour l'investissement global du secteur ou de la négociation. Ainsi, la recherche d'une famille de fonds de l'ETF qui est liquide et optionable est cruciale et devrait être votre premier objectif - puis vous suivez en confirmant la liquidité dans les options de l'ETF.

Une ligne de rapport relatif ne compare les performances de deux titres - cela ne signifie pas la tendance soit pour la sécurité. Une ligne montante peut indiquer le titre primaire est à la hausse à un rythme plus rapide que la seconde la sécurité ou qu'il tend à diminuer à un rythme plus lent.