Comment faire face à la sélection adverse en économie de gestion

Sélection adverse

se pose dans une situation d'affaires quand un individu a caché caractéristiques avant une transaction a lieu. Avec des caractéristiques cachées, un parti sait des choses sur lui-même que l'autre partie ne sait pas. Cela conduit à une biais d'auto-sélection où les individus agissent dans leur propre intérêt et utilisent l'information privée pour déterminer leur action optimale, généralement au détriment ou le coût d'une autre partie.

Une méthode pour faire face à la sélection adverse est de forcer tout le monde à participer. Par exemple, les États exigent souvent des pilotes d'avoir une assurance voiture. Ainsi, il est possible pour les compagnies d'assurance voiture pour charger une prime qui reflète la demande moyenne. Toutefois, les participants qui ne sont pas susceptibles de présenter une demande peuvent croire qu'il est injuste pour eux d'être contraints de subventionner les personnes susceptibles de déposer une réclamation.

Une méthode alternative pour faire face à la sélection adverse est de regrouper les individus par le biais des informations indirectes, telles que la discrimination statistique. Les compagnies d'assurance ne peuvent pas amener les individus à admettre qu'ils soient bons ou mauvais conducteurs, de sorte que les entreprises d'élaborer des profils statistiques de bons et de mauvais conducteurs. En déterminant qui est le plus susceptible d'être un mauvais conducteur, la compagnie d'assurance peut établir différentes primes.

Ainsi, les jeunes hommes sont susceptibles de payer plus pour l'assurance. Quelqu'un vivant à Los Angeles paie plus que quelqu'un à Hanovre, en Indiana. Pilotes avec les excès de vitesse et autres infractions à la circulation paient des primes plus élevées. La liste est longue et parce que le mieux les caractéristiques, plus la précision de primes, et la concurrence entre les compagnies d'assurance permet de développer de meilleurs profils statistiques.

Mais aucune de ces alternatives - qui exige la participation ou de la discrimination statistique - a les participants réels partager de l'information pour surmonter l'asymétrie. Les deux méthodes directes et indirectes mènent à la révélation de l'information qui résout, ou du moins réduit, la sélection adverse. La méthode directe est d'utiliser une évaluation, alors que les méthodes indirectes comprennent le dépistage et la signalisation.

Comment évaluer l'information asymétrique

Appréciation décide asymétrie de l'information en examinant une caractéristique qui est objectivement vérifiable. Dans le cas d'une voiture d'occasion, si l'acheteur décide de prendre la voiture pour son mécanicien, le mécanicien peut fournir une évaluation informé de son état. Ou dans le cas de l'art, un évaluateur peut vérifier la peinture comme un original ou un faux.

Appréciation résout directement asymétrie de l'information sous deux conditions:

• La caractéristique associée à l'asymétrie de l'information doit être objectivement vérifiables.

• La prestation de l'évaluation doit dépasser le coût du vendeur.

Dans le cas de l'assurance santé, un examen médical devient une évaluation. L'examen médical donne des informations objectives sur la santé actuelle de l'individu.

Signalisation avec des garanties

Alors que l'évaluation transmet directement les informations d'un parti à un autre, la signalisation est une méthode pour transmettre indirectement des informations. En utilisant la signalisation, l'individu avec une meilleure information communique de façon convaincante que l'information à la personne qui a moins d'informations.

Pour revenir à l'exemple de la voiture d'occasion, d'aller à votre propre mécanicien vous fournit une évaluation de la valeur de la voiture. Alternativement, le propriétaire actuel de la voiture pourrait vous signaler que la voiture est bien pris en charge par offrant une garantie - une garantie de fixer les réparations pendant une certaine période de temps ou de fournir un rapport CARFAX ou similaire.

Pour avoir du succès dans la résolution de l'asymétrie d'information, de signalisation doit induire une auto-sélection parmi les participants les mieux informés. Seuls les participants offrant bien soignés pour les voitures d'occasion sont prêts à offrir des garanties ou un rapport CARFAX. Une garantie porte un coût réel pour le vendeur si la voiture tombe en panne.

Bien que d'une garantie peut vous, l'acheteur convaincre, que la voiture est bien pris en charge, un signe qui indique simplement "Best Véhicules d'occasion In Town" est pas susceptible d'être convaincante, car elle ne coûte pas beaucoup pour ces citrons vente de faire le même signe.

Comment contrôler l'asymétrie par le dépistage

Une autre méthode indirecte pour résoudre l'asymétrie d'information est le dépistage. Dans le dépistage, le participant avec moins d'informations commande une variable qui mène au participant une meilleure information révéler ces renseignements. Une méthode de dépistage de l'assurance est l'utilisation de franchises. Un la franchise d'assurance est un montant que l'assuré doit payer avant que la compagnie d'assurance paie sur une réclamation.

Participants à haut risque sont susceptibles de savoir qu'ils sont à haut risque. Ainsi, les participants à haut risque sont susceptibles de déposer une réclamation et veulent franchises faibles - ils ne veulent pas avoir à payer beaucoup avant que la compagnie d'assurance commence à payer. D'autre part, les participants à faible risque savent qu'ils sont peu susceptibles de déposer une réclamation - ils sont prêts à avoir une franchise plus élevée parce qu'ils sont moins susceptibles d'avoir à le payer.

La franchise offre un mécanisme qui mène le participant mieux informée, l'assuré, à révéler des informations au participant de moins bien informés, la compagnie d'assurance.

Le nombre d'options de dépistage doit correspondre au nombre des caractéristiques de choix. Par exemple, les personnes qui choisissent franchises basses peuvent le faire parce qu'ils sont à risque élevé ou encore, parce qu'ils sont averses au risque. Ainsi, les franchises sont un bon, mais pas parfait, le dépistage appareil.