Comment financière lecteurs rapport peut détecter comptabilité créative des revenus

Avec autant de tours dans tant de manches d'entreprise, comme un lecteur de rapport financier, vous pouvez sentir que vous êtes à la merci des escrocs. Vous pouvez aller au fond de la plupart des tactiques comptables créatives communes par attentivement la lecture et l'analyse des rapports financiers, mais vous devez jouer au détective et croquer quelques chiffres.

Revoir les politiques de revenus reconnaissance

La section du rapport financier appelé notes afférentes aux états financiers est une bonne source pour découvrir à quel moment une entreprise reconnaît effectivement une vente à titre de revenus. Certaines entreprises reconnaissent revenus avant de livrer le produit ou avant d'effectuer le service. Si vous tombez sur ce scénario, essayez de trouver les détails dans les notes afférentes aux états financiers qui indiquent comment la société vraiment gagné son chiffre d'affaires.

Si vous ne pouvez pas trouver cette info, appeler le service des relations avec les investisseurs de l'entreprise afin de clarifier ses politiques de reconnaissance des revenus, et être sûr que vous comprenez pourquoi il peut être justifiée dans la comptabilisation des revenus avant livraison ou d'exécution a été achevée.

Quand une entreprise indique dans les notes afférentes aux états financiers qu'il reconnaît revenus au moment de la livraison ou d'exécution, que le timing peut sembler parfait, mais vous devez regarder plus loin pour trouver d'autres politiques qui pourraient écarter une vente. Creuser plus profondément pour savoir quelle est la politique des droits de rendement de l'entreprise est. Les entreprises peuvent permettre à un ajustement de prix ou avoir une politique de retour libérale qui peut annuler la vente.

Prenez note si vous trouvez que la société a récemment modifié ses politiques de reconnaissance des revenus. Juste le fait que la société est en train de changer ces politiques peut être un drapeau rouge. Ce changement pourrait se produire parce que l'entreprise ne répond pas aux attentes de Wall Street. Il peut décider de reconnaître revenus plus tôt dans le processus de vente, ce qui peut signifier que ce chiffre d'affaires publié sur le compte de résultat peut être soustrait plus tard.

Fouillez la section recettes-reconnaissance du rapport financier jusqu'à ce que vous comprenez comment les impacts du changement de la constatation des produits de l'entreprise. Vous voudrez peut-être examiner les rapports annuels des dernières années afin de comparer les anciennes politiques de revenus avec les nouveaux.

Évaluer les résultats de revenus

Résultats de revenus déclarés pour la période actuelle ne disent pas toute l'histoire financière. Vous devez passer en revue les résultats de revenus pour les cinq derniers trimestres ou trois dernières années pour y chercher des sautes inexplicables dans l'activité saisonnière. Par exemple, nombre élevé de points de vente dans le dernier trimestre de l'année ne sont pas inhabituelles. De nombreux détaillants font environ 40 pour cent de leurs bénéfices au cours du trimestre en raison des ventes de vacances.

Soyez sûr que vous comprenez les fluctuations de revenus pour l'entreprise que vous étudiez et comment ses résultats sont à comparer avec les résultats des entreprises similaires et de l'industrie dans son ensemble. Si vous voyez des changements majeurs dans les résultats de revenus que les différences saisonnières normales ne peuvent pas expliquer, une alarme a besoin d'aller loin dans votre tête.

Surveiller les comptes débiteurs

Comptes débiteurs pistes clients qui achètent à crédit. Vous voulez être sûr que les clients paient pour leurs achats rapidement, alors surveillez de près la tendance dans les comptes débiteurs. Comparez le Le taux de rotation, qui mesure la rapidité avec laquelle les clients paient leurs factures, pour au moins les cinq derniers trimestres pour voir si un changement majeur a eu lieu.

Si vous remarquez que les clients prennent plus de temps pour payer leurs factures, il peut être un signe que la société a du mal à collecter de l'argent, mais il peut également indiquer la gestion des recettes. Quoi qu'il en soit, cela soulève un drapeau rouge pour vous comme un lecteur de rapport financier.

Pendant que vous faites enquête, vérifier le taux de pourcentage de changement pour les comptes débiteurs par rapport au taux de pourcentage de changement pour les recettes nettes au cours de la même période. Par exemple, si le solde de comptes débiteurs augmente de 10 pour cent et nette revenus augmenter de 25 pour cent, ce qui serait un signe de jouer au jeu.

Normalement, ces deux comptes augmentent et diminuent dans des proportions similaires année à moins que la société offre à ses clients un changement important dans les politiques de crédit. Si vous voyez des différences significatives entre ces deux comptes, il peut être un autre signe de la gestion des recettes.

Vérifiez pour voir si les changements que vous voyez les tendances de match pour l'industrie dans son ensemble. Sinon, demandez relations avec les investisseurs aux gens d'expliquer ce qu'il ya derrière les différences. Si vous ne l'aimez pas les réponses, ne pas acheter le stock, ou envisager de vendre le stock que vous avez déjà.

Évaluer les capacités physiques

Évaluation la capacité physique, le nombre d'installations de l'entreprise et a la quantité de produit que l'entreprise peut fabriquer, est une autre façon de juger si l'entreprise rapporte fidèlement les recettes. Vous avez besoin de savoir si l'entreprise a vraiment la capacité physique de générer des revenus ça rapports. Vous le faites en comparant les ratios suivants:

• Revenu par employé (Revenu # 247- Nombre d'employés): Si le rapport annuel ne mentionne pas le nombre d'employés, vous pouvez appeler les relations avec les investisseurs ou le trouver dans un profil d'entreprise sur l'un des sites Web financiers, tels que Yahoo! Finance.

• Revenu par dollar de valeur des immobilisations corporelles, et de l'équipement (Revenu # 247- La valeur en dollars des immobilisations corporelles, et de l'équipement): Vous pouvez trouver la valeur en dollars des immobilisations corporelles, et de l'équipement sur le bilan de rapport financier.

• Revenu par la valeur en dollars de l'actif total (revenu # 247- valeur de l'actif total Dollar): Vous pouvez trouver le nombre de total de l'actif sur le bilan de rapport financier.

• Revenu par pied carré de surface de vente ou de location, le cas échéant (Revenu # 247- Pied carré de surface de vente): Vous pouvez trouver des détails sur l'espace de vente au détail ou de la location dans la discussion des gestionnaires et l'analyse ou les notes afférentes aux états financiers ou dans le profil de la société sur un site financier.

Comparer ces ratios pour les cinq derniers trimestres, et comparez aussi les ratios à ceux d'entreprises similaires et ceux pour l'industrie dans son ensemble. Si vous voyez des différences majeures de la période comptable à période comptable ou entre des entreprises similaires, il peut être un signe d'un problème.