Les rapports financiers: Que trouverez-vous sur l'état des flux de trésorerie?

Fondamentalement, un état des flux de trésorerie donne au lecteur de rapport financier une carte des rentrées de fonds, les paiements en espèces, et les variations de trésorerie que la société détient, moins les dépenses qui découlent de l'exploitation de l'entreprise. La déclaration se penche également sur l'argent qui coule dans ou hors de l'entreprise à travers des activités d'investissement et de financement. Les entreprises offrent la valeur de l'information sur l'état des flux de trésorerie de trois ans.

Lors de la lecture de la déclaration des flux de trésorerie, vous devez être à la recherche de réponses à ces trois questions:

• Lorsque la société ne obtenir l'argent nécessaire pour les opérations pendant la période indiquée sur le relevé - des revenus générés, les fonds empruntés, ou de stock vendus?

• Qu'est-ce que la trésorerie de l'entreprise n'a fait passer pendant la période indiquée sur le relevé?

• Quel a été le changement dans l'équilibre de trésorerie au cours de chacune des années indiqué sur le relevé?

Connaître les réponses à ces questions vous permet de déterminer si l'entreprise est en plein essor et a l'argent nécessaire pour continuer à développer ses activités ou de l'entreprise semble avoir un problème de liquidités et peut être presque un point de désastre fiscal.

Les parties

Transactions indiqués sur le tableau des flux de trésorerie sont regroupés en trois parties:

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  Les activités d'exploitation: Cette partie comprend les revenus de l'entreprise prend en grâce à la vente de ses produits ou services et les dépenses de l'entreprise verse à mener à bien ses opérations.

• Les activités d'investissement: Cette partie comprend l'achat ou la vente de placements de la société et peut inclure l'achat ou la vente d'actifs à long terme, comme un bâtiment ou d'une division de l'entreprise. Les dépenses en l'amélioration des immobilisations (mises à niveau à l'actif de la société détient, comme la rénovation d'un bâtiment) inscrit également dans cette catégorie, de même que tout achat ou la vente des fonds investis à court terme.

• Activités de financement: Cette partie consiste à élever l'argent grâce à la dette à long terme ou par l'émission de nouvelles actions. Il comprend également l'aide de trésorerie pour rembourser la dette ou de racheter des actions. Entreprises comprennent les dividendes versés dans cette section.

Activités d'exploitation est la section la plus importante de l'état des flux de trésorerie. En lisant cette section, vous pouvez déterminer si les opérations de l'entreprise génèrent assez d'argent pour garder l'entreprise viable.

Les formats

Les entreprises peuvent choisir entre deux formats différents lors de la préparation de leur déclaration des flux de trésorerie. Les deux arrivent à la même total, mais fournissent des informations différentes pour y arriver:

• Méthode directe: Le Financial Accounting Standards Board préfère la méthode directe, qui regroupe les principales catégories de rentrées de fonds et des paiements en espèces.

  Par exemple, la trésorerie perçue auprès des clients sont regroupées séparément de trésorerie reçus sur les comptes d'épargne intérêt de gagner ou de dividendes versés sur les actions de la société est propriétaire. Les grands groupes de paiements en espèces comprennent les espèces versée à acheter des stocks, trésorerie décaissée pour payer les salaires, les sommes versées pour les impôts, et celles versées pour couvrir les intérêts sur les prêts.

  

• Méthode indirecte: La plupart des entreprises (90 pour cent) utilisent la méthode indirecte, qui se concentre sur les différences entre le revenu net et les flux de trésorerie nets provenant de l'exploitation, et permet aux entreprises de moins de révéler la méthode directe, laissant deviner leurs concurrents. La méthode indirecte est plus facile à préparer.

  

Les méthodes directes et indirectes ne diffèrent que dans la section des activités d'exploitation du rapport. Les activités d'investissement et de financement sections sont les mêmes.

Utilisation de la méthode indirecte, vous avez juste besoin d'apprendre de la valeur des bilans et comptes de résultat de faire des calculs de deux ans. Par exemple, vous pouvez calculer les variations des comptes débiteurs, les stocks, les charges payées d'avance, les actifs courants, les comptes créditeurs, et les passifs courants en comparant les totaux indiqués sur le bilan pour l'année en cours et l'année précédente.

Si une entreprise montre de 1,5 million $ dans l'inventaire en 2011 et 1 million $ en 2012, la variation des stocks selon la méthode indirecte est représenté facilement: “ diminution des stocks - 500 000 $ ”. La déclaration des flux de trésorerie pour la méthode indirecte résume l'information déjà donné d'une manière différente, mais il ne révèle pas d'informations nouvelles.

Avec la méthode directe, la société dispose de révéler la réelle en espèces qu'il reçoit de clients, l'argent qu'il verse aux fournisseurs et employés, et le remboursement de l'impôt sur le revenu qu'il reçoit. Quelqu'un lecture du bilan et compte de résultat ne sera pas trouver ces numéros dans d'autres parties du rapport financier.

En plus d'avoir à révéler des détails sur la trésorerie réelle reçue ou payée à des clients, fournisseurs, employés, et le gouvernement, les entreprises qui utilisent la méthode directe doit préparer un calendrier similaire à celui utilisé dans la méthode indirecte aux activités d'exploitation pour répondre aux exigences du FASB .

Essentiellement, les entreprises économisent un rien de temps, doit révéler plus en détail, et doivent encore présenter la méthode indirecte. Pourquoi s'embêter? Vous pouvez voir pourquoi vous aurez plus de chances de voir la méthode indirecte utilisée dans la grande majorité des rapports financiers que vous lisez.

Les activités d'investissement pour les deux méthodes directes et indirectes ressembler à quelque chose comme ça.

Les activités de financement pour les deux méthodes directes et indirectes ressembler à quelque chose comme ça.